佳美包装“杀猪盘”迷思已解！

中国证监会5月21日通报，中国证监会会同公安机关破获一起利用股市“黑舌头”操纵市场的重大案件。

私募基金实际控制人郑某及其团伙与**中介机构合谋借入资金近4亿元及80多个证券账户，并通过持续交易大幅拉高嘉美包装股价、反转等价格，并与股市“黑口”勾结，利用直播间、微信群，诱骗投资者高价买入接单。随后倒卖，非法获利数千万元。他们涉嫌操纵市场、非法经营等违法犯罪行为。中信建投证券近日，证监会联合公安机关抓获郑某团伙23名主要成员。

监管部门不断释放“零容忍”信号。证监会强调，将深化与公安、司法部门的执法合作，严厉打击操纵市场、股市“黑话”等市场欺诈行为，持续塑造良好的市场生态。

私募与**阴谋

与“黑嘴”勾结非法获利

佳美包装“杀猪盘”的过程是令人震惊。去年9月9日，佳美包装上演了一场“天上人间”。当日开盘后，“嘉美包装”股价迅速上涨，一度触及13.19元的上限，随后股价持续下跌，最终收于10.80元的下限，涨幅较大。高达20.02%，并且t成交率达到69.36%。此后，该股连续三天跌停，股价较9月9日最高点下跌58.75%，投资者蒙受巨大损失。

有投资者反映，该股存在网络直播推荐股陷阱，是典型的“杀猪盘”。

来源：Wind

东方财富网股吧一位投资者发帖：“我被杀了一个叫王斌的人，是个陷阱！直播骗了我，我还高位接单了！”

来源：股吧

还有投资者称自己被“老马”欺骗了。

来源：股吧

从股吧的帖子来看，有人涉嫌利用直播间、微信群等网络社交平台“套路”投资者。被踢他们跟风“抬轿子”后就出局了。

来源：股吧

去年9月9日，一段举报网络直播陷阱的视频股票推荐发布在网上流通。从视频内容来看，一名疑似教授炒股的“老师”正在向观众直播，大力推荐嘉美包装，期间股价一度上涨3%，这位“老师”还在鼓励直接筹款时，一直强调“抢”，并表示“现在进去连续3天做3块板”。最后，相信了“老师”推荐的投资者，成为了“庄家”的接受者。

中国证券报下载上述瓜瓜财经APP，打开搜索“欢水”相关直播间，并发现都关门了。

来源：瓜瓜财经

嘉美包装去年9月11日就股票交易异常波动发布声明。公告称：“近期，公司接到多位投资者举报，市场上存在有人利用微信群、直播等方式推荐投资者购买公司股票的情况。”公司实际控制人、董事、监事、高级管理人员经自查，未发现任何人参与策划该等活动，也未授权他人策划、参与该等活动，与该等活动不存在任何关联关系。

据了解，郑某控制了**公司提供的近4亿元资金和80多个证券账户的使用。 2020年8月上旬至2020年9月上旬，他利用资金和持股优势，不断买入、卖出股票。拥有“佳美包装”库存。在建仓、加仓阶段，该账户群持有的股份数量迅速增加，占当时股票流通股的40%以上，“嘉美包装”股价上涨上涨42.06%。

2020年9月9日出货阶段，郑某与“股市黑口”勾结，“黑口”在直播间大力鼓励散户买入。成交金额占当日股市成交量的58.82%。 %。此举导致当天“嘉美包装”股价从天上跌到了地上。开盘后，股价迅速上涨，一度触及涨停板。随后股价继续下跌，最终以跌停收盘。经初步测算，本案违法获利金额达5000万元以上。

作为一名交易员，郑负责的是股票选择和发布操作说明。 “股市黑口”负责出货，并按交易金额的10%收取报酬。为了出货“佳美包装”，郑某向“股市大佬”支付了数千万元作为报酬。

2020年9月25日，证监会和公安部门近百名警察同时进入现场，一举摧毁了**公司的交易窝点，并成功抓获该公司十几名骨干人员。 2020年10月15日，操纵“佳美包装”股票的交易员方正等主犯落网。

业内人士指出，随着信息技术的快速发展和互联网的广泛应用，传统的“黑口”进一步演变为新的违法形式，即股市“兼并” “黑色的“黑嘴”和操纵团伙，利用移动直播等互联网新技术，非法开展抛售股票、推荐股票、“杀猪”等活动，诱导投资者买入股票，同时伺机卖出获利。股市“黑口”操纵市场案件呈现主体身份复杂、行为隐蔽、手段多样、违法竞争多重等新特点，查处难度加大。

监管部门表示，将完善与公安机关联合办案执法合作，加大力度加大刑事打击力度，增强执法威慑力。

谨防操纵市场三大“套路”

近期，监管部门查处的市场操纵案件明显增多。

“安安”证监会近日披露的《关于送达行政处罚预告通知书》显示，牛三晶华涉嫌操纵“仁东控股”，证监会拟对其处以500万元行政罚款

此前，牛三江丽芬因操纵“姚记扑克”等8只股票被广东证监局罚款2221万元以上。

针对近期媒体报道微博某网红爆料某上市公司与市场龙头合谋进行市值管理“账务违约”，证监会表示不会借市值管理之名操纵市场证监会对交易等行为始终坚持“零容忍”态度并将依法严肃查处。对涉嫌犯罪的，将及时移送公安机关。

事实上，证监会一直将操纵市场违法行为列为检查执法的重点。 2020年以来，共查处涉嫌操纵市场违法行为65起。

操纵市场行为有三大“套路”。

一是实际控制人协同市场机构操纵公司股票。例如，凯雷德市场操纵案中，凯雷德控股有限公司实际控制人吴连模在2015年至2016年期间出资超过14亿元人民币，炒作“凯雷德”股价；同时，他操纵上市公司发布利好信息的节奏。股价上涨，非法获利超过8500万狮万元，并被罚款、没收人民币5.1亿元以上。在邓迪市场操纵案中，新三板挂牌公司太乙云实际控制人邓迪利用自己名下账户，连续、频繁、高价买入股票，并与多个关联账户进行交易。 、抬高、维持股价，被罚款、没收。 300万元。此外，在凯赢网络操纵市场（维权）案中，凯赢网络实际控制人王悦因市场操纵罪被判处有期徒刑五年零六个月。

二是有组织的团伙与专业中介机构合谋操纵股价。例如，罗山东市场操纵案中，2016年至2018年，罗山东团伙与场外中介龚世伟等人合谋操纵地贝电气等8只股票，制造了利润4亿多元。中国证监会、公安机关通力合作侦破此案。 2019年12月，浙江省金华市中级人民法院依法对31人作出一审有罪判决。罗山东被判处有期徒刑五年零六个月。在证监会2021年第1号罚款熊某昌市场操纵案中，2017年7月至2018年6月，华平投资股东熊某昌与检察官吴国荣合谋控制196个证券账户并操纵“花品戏”通过持续交易等方式。 “股价平”，尽管亏损3亿多元，仍被证监会罚款390万元。

三是操纵团伙利用网站、直播间非法推荐股票、炒股。诱骗投资者接受订单。上述郑某操纵佳美包装案就是典型案例之一。此外，在吴某某操纵市场的案件中，吴某某团伙于2016年开始利用新加坡等国的境外网络服务器开始运营，设立多个网站推荐“盘后票”。该团伙通过私募机构和场外券商提前大量买入相关股票，引诱散户同时买入和卖出以获利。 2019年3月，中国证监会和公安机关抓获了该团伙主要成员。 2020年8月，该案由金华市检察院提起公诉。

近年来，证监会始终对市场操纵行为保持高压执法态势。多次开展专项执法工作加强案件线索筛选分析，提高线索发现的准确性和及时性，集中力量开展重点打击。 “炒新品”、“炒小品”、“炒劣质”等严重干扰市场秩序、恶意操纵市场的行为。

强化立体问责

从监管部门对上述市场操纵案件的处罚来看，行政处罚并不是案件查处的结束。大多数市场操纵行为也将面临民事赔偿。和刑事责任。

以恒康医疗股票操纵案为例。近日，四川高院作出二审判决，驳回投资服务中心提起的全国首例操纵市场民事赔偿诉讼——原告杨某诉阙某等人。德一审被告提出上诉，维持原判。这是自1999年《证券法》颁布以来全国首例操纵市场民事赔偿案件中投资者有利的判决，实现了操纵市场民事赔偿实务领域的“零突破”。 2017年8月，证监会对叠彩资产、谢凤华、阙某串谋操纵恒康医疗股票案作出行政处罚，涉案当事人被罚款、没收人民币1.5亿元以上。

值得注意的是，新《证券法》和《刑法修正案（十一）》大幅加大了对操纵证券市场行为的处罚力度。

新证券法明确了8种操纵市场的手段。